Volatilite Nedir?
Volatil (ya da tam adıyla volatilite), bir varlığın fiyatının ne kadar dalgalandığını, yani kısa sürede ne kadar değişken olduğunu ifade eden bir finans terimidir. Volatilite yüksekse fiyatlar sık sık ve büyük oranlarda değişir; düşükse fiyatlar daha stabil, yani istikrarlıdır.
Volatilite, bir varlığın ya da piyasanın belirli bir zaman diliminde ortalama değerinden ne kadar saptığını gösterir. Genellikle riskin ölçüsü olarak kabul edilir.
Örnek:
- Eğer bir hisse senedi bugün 100 TL, yarın 110 TL, ertesi gün 90 TL oluyorsa: volatildir (dalgalı).
- Fiyatı sürekli 99–101 TL arasında oynuyorsa: düşük volatilitelidir (istikrarlı).
Volatilite Nerelerde Kullanılır?
- Hisse senedi ve borsa analizlerinde
- Döviz piyasalarında (Forex)
- Kripto para piyasasında
- Vadeli işlemler ve opsiyon fiyatlamalarında
- Risk ölçümü ve portföy yönetiminde
Volatilite Türleri
| Tür | Açıklama |
| Tarihsel Volatilite | Geçmiş fiyat verileri kullanılarak hesaplanır. |
| Oynaklık (İng. Implied Volatility) | Piyasanın gelecekteki dalgalanma beklentisidir. |
| Gerçekleşen Volatilite | Gerçekte meydana gelen fiyat dalgalanmasıdır. |
Yüksek Volatilite Ne Anlama Gelir?
- Risk ve belirsizlik artar.
- Ani kazançlar veya kayıplar olabilir.
- Spekülatif işlemler artar.
- Yatırımcılar daha temkinli davranır ya da fırsat arar.
Düşük Volatilite Ne Anlama Gelir?
- Piyasa daha sakin ve öngörülebilirdir.
- Genellikle istikrarlı ekonomilerde veya durgun dönemlerde görülür.
- Getiri potansiyeli düşebilir, ancak risk de azalır.
Volatiliteyi Anlamak Neden Önemli?
Volatiliteyi bilmek, bir yatırımcının:
- Risk yönetimi yapmasına,
- Doğru zamanlama ile işlem açmasına,
- Piyasanın mevcut durumunu analiz etmesine yardımcı olur.
Volatil, fiyatların dalgalı ve öngörülmesi zor olduğu dönemleri tanımlar.
Yüksek volatilite daha fazla risk ama aynı zamanda daha fazla fırsat anlamına da gelebilir.
Yatırım yaparken sadece getiriye değil, volatiliteye yani oynaklığa da dikkat etmek, bilinçli bir yatırımcının temel yaklaşımıdır.
